據(jù)基金業(yè)協(xié)會披露的最新公募基金數(shù)據(jù),截至今年7月末,104家公募管理公司管理公募資產(chǎn)合計8.28萬億元,貨幣、債券基金資產(chǎn)凈值合計占比超過全部公募的65%。另據(jù)海通證券數(shù)據(jù)統(tǒng)計,截至2015年末,近5年間全市場固定收益產(chǎn)品規(guī)模增長4.8萬億元,全部公募市場規(guī)模占比從2011年的20.86%上升到去年年末的62.83%。 《證券日報》基金新聞部記者發(fā)現(xiàn),公募基金業(yè)經(jīng)過18年的風雨變遷,儼然成為資產(chǎn)管理行業(yè)不可忽視的中堅力量,而固定收益作為基金公司開疆擴土的重要戰(zhàn)場,始終占據(jù)主導地位。尤為注意的是,大型基金公司更彰顯出固定收益的實力,前十大基金公司固定收益產(chǎn)品規(guī)模始終占據(jù)全市場固收規(guī)模的半壁江山,其中天弘基金、工銀瑞信基金、華夏基金排名前三,形成“三足鼎立”。 “工銀瑞信基金素來就有‘固收領(lǐng)航者’之稱,旗下固收產(chǎn)品業(yè)績穩(wěn)定居前,規(guī)模更是增長迅猛,實際上已經(jīng)成為“老十家”基金公司外公募市場的中流砥柱。”北京一基金分析師如是表示。 近五年固收規(guī)模增4.8萬億元 固收整體戰(zhàn)績不俗 在成熟市場,青睞低風險的固定收益產(chǎn)品的投資者較多,資產(chǎn)管理公司對該類產(chǎn)品的布局亦較為重視。隨著我國公募市場的不斷發(fā)展,固收產(chǎn)品的優(yōu)勢也不斷顯現(xiàn)。 據(jù)海通證券數(shù)據(jù)統(tǒng)計,截至2015年末,近5年間全市場固定收益產(chǎn)品規(guī)模增長4.8萬億元,全部公募市場規(guī)模占比從2011年的20.86%上升到去年年末的62.83%。 縱觀2016年上半年,前十大公募公司固定收益規(guī)模占全市場固收規(guī)模的55%,其中天弘基金、工銀瑞信基金、華夏基金排名前三。 在飄忽不定的“牛熊”市場,固定收益類產(chǎn)品回報的“穩(wěn)健性”被投資者廣泛認可。在牛市可作為資產(chǎn)均衡配置的穩(wěn)定要素,更重要的是,在股市低落時,對熊市產(chǎn)生強大的抗體。 歷史數(shù)據(jù)顯示,除去股市大跌的2011年,近10年債券基金歷年均取得正收益,2011年平均回報仍超越同年上證指數(shù)漲幅18.61個百分點。貨幣基金年度回報則全部為正。 工銀瑞信固收規(guī)?裨11倍 短中長期業(yè)績“全能” 數(shù)據(jù)顯示,以固定收益見長的工銀瑞信基金近五年固定收益類規(guī)模始終排名行業(yè)前4位,到2016年上半年末更是以4080.47億元的規(guī)模位居行業(yè)第2名,相比2011年末規(guī)模增長近11倍。其中貨幣基金規(guī)模為3002億元,排名行業(yè)第3。工銀瑞信自2006年旗下首只固定收益類產(chǎn)品——工銀貨幣基金成立以來,目前旗下包括貨幣基金、債券基金在內(nèi)固定收益產(chǎn)品共計29只(A/B份額合并),涵蓋純債、一級債基、二級債基、短期理財?shù)炔煌钠贩N,從屬性來看,還包括定期開放產(chǎn)品、信用債等,為低風險偏好的投資者提供了更加細化的固定收益產(chǎn)品。 據(jù)《證券日報》基金新聞部記者了解,工銀瑞信基金旗下固收產(chǎn)品短、中、長期均取得了不俗戰(zhàn)績。海通證券固定收益類基金絕對收益排行榜顯示,截至今年上半年末,工銀瑞信固定收益類基金絕對收益排名前十大基金公司首位;最近兩年、三年凈值增長率均超過32%,排名行業(yè)前1/5;近五年則以58.92%的凈值增長率排名所有基金公司第7位(7/57)。 資產(chǎn)管理行業(yè)逐步向著更加精細化、多元化的資產(chǎn)管理方向轉(zhuǎn)變。工銀瑞信在傳統(tǒng)長板固定收益領(lǐng)先的同時,近幾年實現(xiàn)權(quán)益類、非公募業(yè)務(wù)領(lǐng)域的崛起。截至2015年末,工銀瑞信權(quán)益類產(chǎn)品規(guī)模達1011.14億元,排名行業(yè)第8位。至今年6月30日,該公司旗下7只權(quán)益類產(chǎn)品回報居同類前十。此外,截至今年上半年末,工銀瑞信專戶總規(guī)模為1780億元,排名行業(yè)第5位,企業(yè)年金規(guī)模超過497億元,規(guī)模排名位居行業(yè)第3位。 |
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